上市公司虚假陈述索赔律师团
股民索赔律师
广东榕泰股民索赔
延安必康股民索赔
柏堡龙股民索赔
长园集团股民索赔
您现在的位置: 证券索赔网 >> 虚假陈述索赔 >> 证券市场要闻 >> 正文
天威视讯内幕交易“窝案” 凸显监管新课题
作者:佚名 文章来源:上海证券报 点击数: 更新时间:2014/3/5 11:50:44

证监会网站日前披露了天威视讯内幕交易案的处罚情况,重组标的之一天宝广播电视网络股份有限公司(以下简称“天宝公司”)合计有15人构成内幕交易。该“窝案”的背后,多名涉案者用的是自有股票账户,部分涉案者的内幕信息来源于职工代表大会。在感叹其法律意识淡薄的同时,也为内幕信息的防范留下了新课题。

据证监会公告,2011年10月18日,深圳广电集团向深圳市委常委和宣传部长上报了《关于加快推进全市有线广电网络改革重组工作有关问题的请示》及方案,市委领导圈阅。该文件是深圳有线广电网络改革重组工作加速并重新启动的标志。据方案,天威视讯拟通过向控股股东深圳广电集团等特定对象发行股份约7600万股,购买天宝公司以及天隆公司两项资产,标的资产预估值为13.07亿元,属于“公司的重大投资行为”,未公开前属于《证券法》第七十五条规定的内幕信息。内幕信息敏感期为2011年10月18日至2012年6月11日。

较为特殊的是,此次遭受处罚的15名内幕交易者中,有3人的内幕信息来源于职工代表大会。据处罚文件,2012年2月2日,在深圳宝安区宣传部联合深圳市广电集团在广电中心举行的广电职工座谈会上,金某华向职工代表介绍了网络重组改革的进展情况和人员分流政策,牛某、王某和苏某都参加了该次会议。说者无心,听者有意。会后,该3人通过自己账户或者亲属账户买入了天威视讯的股票。

另外,大多数涉案者的内幕信息竟来源于一次考评会。据处罚文件,2011年12月27日,深圳广电集团对天宝公司经营班子进行考评,提到天威视讯重组天宝公司的网络整合已经进入操作阶段,市领导已签署文件。天宝公司的一批中高层干部成某、刘某、方某等7人,正是在该会议上获悉了此信息,并据此买入或者告知家人朋友买入了天威视讯的股票。

为此,多名涉案者提出申辩,其理由是:广电网络整合工作早在2008年就已经被广电集团大多数员工知晓,并不是所谓的内幕信息。2名由职工代表大会获悉内幕消息的涉案者则提出,职代会内容仅为人员编制调整议题,并不涉及其他。

尽管监管部门通过复核最终认定了内幕交易的事实,但其中引发的争议却不容回避。譬如,国企在重组过程中的职工代表大会,可能会产生大量内幕信息知情者,完全依赖后者的道德自律并不现实,而信息泄密后在更大范围的传播,也将进一步提高监管成本。

如何在重组方案的程序设计上尽量封堵此类泄密通道,是各方需要研究的新课题。

原文链接:天威视讯内幕交易“窝案” 凸显监管新课题
_________________________________________________
  证券维权律师简介:
李修蛟律师,广东法制盛邦律师事务所高级合伙人,上市公司信披合规研究律师团队创始人,上市公司独立董事资格,武汉理工大学法学学士,武汉大学法律硕士,曾任职六年一级检察官,律师执业20年,在公司、刑事、家事法律服务业务中成绩卓著,所带领的上市公司信披合规研究律师团队为多家上市公司、证券公司、投资机构提供专业法律服务,并成功办理佛山照明、超华科技、亿晶光电、雅百特、祥源文化、风华高科等多个经典案件。
  上市公司虚假陈述诉讼律师团队的联系方式:
  广东法制盛邦律师事务所,地址:广州市天河路太古汇1座31楼
  EMAIL:sugio@vip.163.com
  随时可添加专用微信号:13719131860

  • 上一篇文章:

  • 下一篇文章:
  • 相关资讯

    汤姆猫前董事长涉嫌内幕交易收到行政处罚事先告知书
    锂业巨头赣锋锂业涉嫌A股内幕交易被调查
    新莱应材实控人涉内幕交易被证监会立案调查
    证监会发布20起典型违法案例,违规信披、操纵市场、
    浙江建投收关注函 要求核查是否存在涉嫌内幕交易情形
    热门专题
    焦点图文

    李修蛟律师开讲“证券虚假陈述新
    2022年5月26日下午,广州市律师协会证券法律业务专业委员会(以下简称“市律协证券委”)到本所开展……

    2023年12号-奥联电子股民索赔征集
    [2023年12号-奥联电子股民索赔案]2023年2月23日晚南京奥联汽车电子电器股份有限公司(股票……

    2023年11号-三圣股份股民索赔征集
    [2023年11号-三圣股份股民索赔案] 2023年2月7日重庆三圣实业股份有限公司(简称:三圣股份……
    专业股票索赔律师推荐 广州股票索赔律师网 广东股民维权网 深圳股民维权律师 证券维权律师网 奥联电子股民索赔
    新纶新材股民索赔律师 同洲电子股民索赔 广东榕泰维权律师 ST国安股民索赔律师 投资者索赔律师网 华控赛格股民索赔律师
    中国证监会 深圳证券交易所 上海证券交易所 全国中小企业股份转让系统 中国证券报 上海证券报
    广州老检刑事律师团 离婚律师网 证券索赔网 广州刑事专业律师 广州市中级人民法院 广州省高级人民法院 深圳市中级人民法院
    | 关于本站 | 设为首页 | 加入收藏 |友情链接 | 网站公告 | 本站地图 | 版权声明 |
    Copyright (c)2004-2019 证券索赔网www.kdlawyer.net All Rights Reserved
    证券索赔律师:广东法制盛邦律师事务所 李修蛟律师 电话:13719131860
    联系地址:广东省广州市天河区天河路太古汇1座31楼、33楼,邮编:510620
    点击给我们发送邮件sugio@vip.163.com
    粤ICP备17150099号-3